ดิฉัน สนใจกองทุน “XYZ” ค่ะ เป็นกองทุนรวมหุ้นปันผล
โดยดูจากผลการปันผลที่ผ่านมา พึ่งปันผลไปค่ะ เห็นราคาต่ำอยู่ กะจะลงทุน ขอคำแนะนำค่ะ
แล้วถ้าลงตอนนี้ ดูจากตารางการปันผล น่าจะปันช่วงธันวาคม
การจ่ายจะจ่ายตามหน่วยเลยหรือเปล่า ต้องเกี่ยวกับเวลาที่ถือหรือไม่ เพราะเพิ่งลงไป
ตอนนี้เห็นดัชนีหุ้นขึ้นสูง ลงทุนตอนนี้ดีไหม พอดีดู การลงทุนกองทุนรวมของคุณ จบแล้ว
และดูซ้ำเรื่อยๆ เลยจุดประกายให้ลงทุน เลยเลือกกองทุนดัชนีหุ้น SET50
และกองทุน Healthcare แต่พอซื้อเสร็จก็ลงเลยค่ะ
ถ้ามีอะไรแนะนำสำหรับ 2 ตัวนี้ รบกวนด้วยค่ะ
ส่วนตัวเป็นคนไม่ค่อยชอบขายเท่าไหร่ ชอบแบบถือยาวๆค่ะ
คำตอบ
ขอแยกตอบเป็นประเด็นดังนี้นะครับ
1) เรื่องการเลือกกองทุน
ต้องขอเน้นอีกครั้งนะครับว่า
เราไม่ควรเลือกซื้อกองเพียงเพราะ “NAV ต่ำ” เพราะที่ต่ำนั้น อาจไม่ได้แปลว่าถูก
กองทุนรวมไม่มีคำว่า “ถูก” หรือว่า “แพง” ครับ มีแต่คำว่า “ฝีมือดี” หรือ “ไม่ดี”
ส่วนหนึ่งที่ NAV ต่ำนั้น ก็เพราะกองทุนมีการปันผลออกมาตลอดนั่นเอง
ทำให้ NAV ไม่ไปไหนไกลนัก เพราะทุกครั้งที่ปันผล
NAV ก็จะตกลงพอๆ กับเงินปันผลที่จ่ายออกมาด้วย
ซึ่งถ้าเพิ่งเข้าไปซื้อก่อนจะปันผลเพียงเล็กน้อย
เงินปันผลที่ได้รับ ก็เสมือนกับเป็นการได้เงินต้นของตัวเองคืน
เช่น ซื้อไป 100 บาท ได้รับปันผลมา 10% คือ 10 บาท
ทันทีที่ปันผล NAV ก็จะลดลงประมาณ 10% เหมือนกัน นั่นคือ เราจะได้ปันผลมา 10 บาท
แต่มูลค่ากองทุนในพอร์ตก็จะลดลงเหลือประมาณ 90 บาท
โดยสรุปถ้าคิดเป็น “ผลตอบแทนรวม” จะเห็นว่า ยังไม่ได้ได้กำไร
หากจะเลือกลงทุนจริงๆ อย่าดูแต่เพียงว่าเพิ่งปันผลไปกี่บาท
แต่อยากให้พิจารณาผลตอบแทนรวมของกองทุนมากกว่าครับ
โดยดูแนวทางการเลือกได้ในวิดีโอที่สอนเรื่องการเลือกกองทุน
http://www.a-academy.net/finance/personal-finance/17-eq-active-selection/
ไม่ว่าจะเป็นกองทุนหุ้นที่จ่ายหรือไม่จ่ายเงินปันผล ก็ใช้แนวทางเดียวกันนี้ได้ครับ
และผมอยากให้อ่าน Q&A เกี่ยวกับเรื่อง NAV เพิ่มด้วยที่นี่ครับ
http://www.a-academy.net/blog/nav/
2) เพิ่งซื้อ… ครั้งต่อไปจะได้ปันผลหรือไม่
ต้องแยกเป็นสองส่วนครับ
ส่วนแรกคือการได้ “สิทธิ์ที่จะได้รับเงินปันผล” จะไม่ขึ้นอยู่กับเวลาที่ถือกองทุนครับ
เพียงแค่มีชื่ออยู่ในรายชื่อผู้ถือหน่วย ช่วงที่มีการจ่ายเงินปันผล ก็จะได้สิทธิ์ที่จะได้รับเงินปันผลแล้ว
ไม่ว่าจะถือมานาน หรือเพิ่งถือมาไม่กี่วันก็ตามครับ
ส่วนที่สองคือ “จำนวนเงินปันผล”
เงินปันผลนั้น จ่ายออกจากกำไรที่กองทุนทำได้ ถ้ากองทุนไม่มีกำไร อาจไม่จ่ายปันผลก็ได้
ถ้ากองทุนมีกำไรน้อยลงกว่างวดก่อนๆ เงินปันผลที่ได้รับอาจน้อยลงก็ได้
และในทางกลับกัน ถ้ากองทุนมีกำไรมากขึ้น เงินปันผลอาจมากขึ้นได้เช่นกัน
ดังนั้น อย่าคาดหวังว่ากองทุนเคยจ่ายเงินปันผลเท่าไหน จะต้องจ่ายเท่านั้นตลอดไปครับ
ต้องระลึกไว้เสมอว่า ปันผลนั้นปันออกจากกำไร
ซึ่งกำไรนั้นก็ขึ้นอยู่กับทั้งภาวะตลาดหุ้น และฝีมือในการลงทุน/เลือกหุ้น ของกองทุนที่เราลงทุน
3) ซื้อเสร็จหุ้นก็ตกเลย
ต้องบอกว่าเป็นเรื่องปกติแล้วนะครับ
หุ้นมีขึ้นมีลงสลับกันไปในระยะสั้น ไม่เคยมีช่วงไหนที่หุ้นขึ้นอย่างเดียวทุกๆ วัน
ผมอยากให้ทำความเข้าใจว่าหุ้นคืออะไร
และธรรมชาติของมันเป็นอย่างไรจากวิดีโอซีรี่ย์นี้ครับ
http://www.a-academy.net/personal-finance/s07-investment-assets/
ดูตอนที่ 5 ถึง 9 ครับ
และขอให้ภาพเพิ่มนิดนึงว่า ช่วง 4-5 ปีที่ผ่านมานั้น เป็นช่วงที่หุ้นให้ผลตอบแทนดีกว่าปกติ
ไม่อยากให้ติดภาพนั้นมาก เพราะอนาคตอาจไม่ได้เป็นเช่นกันครับ
การลงทุนหุ้นนั้น จึงควรเตรียมเวลาให้เหมาะสม เพื่อที่จะหวังผลได้ว่าการลงทุนนั้นจะสำเร็จ
อยากให้อ่านคำถามนี้ครับ
http://www.a-academy.net/blog/index-fund-horizon/
4) ตอนนี้ดัชนีหุ้นสูง จะมีวิธีลงทุนยังไง
ได้เคยมีตอบคำถามลักษณะนี้ไปบ้างแล้ว ขอให้ลองอ่านที่นี่นะครับ
http://www.a-academy.net/blog/when-to-buy-stock/
http://www.a-academy.net/blog/lumpsum-or-dca/